Proč bychom neměli zanevřít na dluhopisy
Na tržních cenách dluhopisů nemusí záležet tolik, jak si myslíte. I když pokles cen dluhopisů může být nepříjemný, je důležité soustředit se na dlouhodobé výhody vyšších úrokových sazeb. Celkové výnosy dluhopisů mají dvě hlavní složky: výnos ze změny cen a výnos z příjmů. Výnos z příjmů zahrnuje složený úrok z kupónových plateb dluhopisů. Jako dlouhodobý […]
Nemovitosti vs. akcie – do čeho investovat?
Kolem tohoto tématu existuje mnoho dezinformací a také obrovská míra nevědomé zaujatosti – lidé většinou vědí více o nemovitostech, a proto se přiklánějí k tomu, co znají. Tento rozdíl ve znalostech vede k tomu, že se nemovitosti zdají být „bezpečnější“ – je to hmatatelné aktivum, které můžeme vidět, na které si můžeme sáhnout a kterému […]
Není výnos jako výnos
Analytická společnost Morningstar nedávno zveřejnila studii, jejíž titulek „Mind the Gap 2023 (Dávejte pozor na mezeru)“ evokuje hlasové upozornění v londýnském metru. Studie upozorňuje na mezery ve výnosech, které vznikly držitelům podílových fondů ve Spojených státech v důsledku jejich vlastního chování. Studie zkoumá rozdíl mezi výnosem vytvořeným podílovými fondy (tzv. časově vážený výnos) a výnosem, […]
Jaké jsou hlavní výhody kyblíkového portfolia?
Naše babičky si dávaly peníze do matrací, obálek nebo hrníčků. V Edwardovi na to jdeme s kyblíky. Jak fungují si ukážeme níže Hrníčky versus kyblíky Hrníčkový systém našich babiček měl něco do sebe. Jasně si tak rozdělily peníze podle toho, na co zrovna spořily. Hrníčky ale měly jednu slabinu. Peníze v nich nepracovaly, nevyužívaly magickou sílu složeného úročení […]
Síla vytrvalosti: Příběh tří investorů
Ve světě investic platí nadčasová poučka, že dodržení investičního plánu i v těžkých dobáchmůže vést k pozoruhodným výsledkům. Pro ilustraci této zásady se ponoříme do příběhů tříinvestorů: pánů Přestala, Platila a Přidala, kteří se vydali na svou investiční cestu těsně předbouřlivou globální finanční krizí v roce 2008. Jejich zkušenosti poukazují na důležitostdisciplíny u pravidelného investování […]
Akcie nebo hotovost: Co byste měli mít na paměti
Proč je investování na akciových trzích výhodné i v době, kdy úrokové sazby rostou a lákají střadatele? Prudké poklesy na mnoha světových trzích v roce 2022 zdůraznily, jak může hodnota vašich investic klesat i stoupat. Ale taková je povaha investování: budou špatné i dobré časy. Akcie se nepohybují přímočaře, ale z historického hlediska mají tendenci […]
Co může znamenat pád bank Silicon Valley Bank (SVB) a Signature Bank v New Yorku pro trhy a bankovní systém USA.
Co se stalo? Problémy amerických bank s expozicí vůči nejrizikovějším třídám aktiv – kryptoměnám a technologickým startupům – vyvrcholily minulý týden likvidací kryptocentrické banky Silvergate. Zánik této firmy se sice dlouho očekával, pomohl však zažehnout paniku ohledně dalších bank s vysokým objemem nepojištěných vkladů. Venture-kapitálový investoři a zakladatelé firem vybrali své účty v Silicon Valley […]
ROK 2022 – těžký pro investory, ozdravný pro trhy
Loňský rok byl pro investory náročnou výzvou. Za posledních 50 let byly jen 3 roky s horšími výsledky akciových trhů. Pro dluhopisy byl rok 2022 dokonce nejhorší rok v celé historii. Významným poklesům se tak nevyhnuly ani investiční portfolia v Edwardovi. Pokud si tedy prohlížíte svůj roční výpis, je zcela přirozené, že se Vás mohou […]
Když ceny padají, příležitosti rostou!
Od začátku roku 2022 doteď patří výkonnost trhů k nejhorším, jaké jsme kdy viděli. To je prostý fakt a letošní výsledky mohou být pro investory zklamáním. Je však důležité nechat emoce stranou a nedovolit jim odvést pozornost od našich dlouhodobých finančních cílů. Naopak. Podívejme se nejprve blíže na letošní výkonnost a pak na příležitosti, které […]
Fondy kvalifikovaných<br>investorů
Oproti fondům kolektivního investování jsou vázány volnějšími investičními limity Většina zakladatelů investuje vlastní prostředky do fondu Potenciál nadstandardního výnosu Umožňují investovat do širšího okruhu investičních nástrojů Díky několikanásobné kontrole(obhospodařovatel/administrátor/depozitář/regulátor) jsou pro investory velmi transparentní Minimální korelace s vývojem kapitálových trhů Garančního mechanismu u vybraných fondů Garanční mechanismus – příklad (min 6% max. 7% p.a.): Příklad: […]
